互联网金融给人们生活带来的影响_百度文库
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互联网金融给人们生活带来的影响
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你可能喜欢互联网金融这三年都发生了什么？第一，谈下现在的见解　　任何新事物都市有一个过高的预期阶段，不绝的被追捧，然后严厉的被高估，着末发明事变并不是那么一回事，于是被说的一无是处，然后又被低估，经过前两个阶段后，才开始一连回到一个闲步向上的阶段，一样通常这个阶段才是公正的估值阶段，但是从赢利的角度来看，第一个阶段最好赢利，泡沫横飞的时期，赢利最容易，条件是能及时抽身。第二个阶段，要是有勇气杀入，理论上也有不错的功劳。　　我国的互联网金融，基础上现在属于高潮结束，然后个人私人预计会迎来一个低谷期，着实不但中国，举世的互联网金融，都面临很大的寻衅，股价上可以看到，绝大部分互联网金融股，迩来都有些克制。缘故起因无非两个：　　第一个曾经托付无穷渴望失去，二级市场本质还是预期主导的市场，当你无法形成高预期的时间，股价自然就下去了，也很正常。我不绝说，一个公司一会一千亿市值，一会一百亿市值，本质公司并没有孕育发生很大的厘革，厘革的着实无非是背后的民心而已。炒股很大程度是多空之间的博弈，博弈的本质是双方对一个标的物未来的预期的差异，以为未来会好，我就买入，以为未来不好，我就卖出。股价大跌的背后代表了资源市场对未来的担心。　　尚有一个缘故起因，便是金融很大程度上跟经济周期是正干系，团体举世经济都很迷茫的情况下，你要让金融行业的股票要有很大的气色，自己也不实际，金融实现盈余的很大条件是市场能赢利，在一个团体盈余性很差的市场里要让金融行业变得很好，基础上就属于扯淡的事变，借出去容易，收归来回头难的市场里，不大概有高估值。以是，现在陷入低谷也便是很正常的事变了，再加上去年年底的一系列非法集资案件的引爆，更是雪上加霜。陷入低谷也就正常了。、　　至于，这个低谷期会有多永劫间，我个人私人以为还是取决两个因素：　　第一个是政策因素，金融跟另外行业纷比方样的地方，在于这个是强监禁范畴，长什么样子边幅，很大程度不取决你自身，而取决于别人想你长什么样子，所谓市场的内在的自发的力气很大程度上是很容易被监禁给引导和变化的，这里对错先不说，由于我从来没以为市场就肯定是对的。　　市场容易非理性，但是反过来监禁也一样容易非理性大概过于理性，这个着实很大程度在外洋是一个相互博弈的进程，在中国大概博弈的空间不大，终极取决监禁的理论根本和政治诉求。以是，这个低谷期很难预测，现在市场担心的是矫枉过正，监禁则担心，不纠正，大概压力会更大。　　第二个因素，则取决于资源冬天何时结束，总体而言，互联网金融的大生长，跟商业模式自身干系有，但是并不是很大，已往的高歌猛进，很大程度上离不开资源推手的身影，一旦资源变冷，市场关注度以及实际的企业自身策划都市收到很大的影响，即日晚上（编者按：3月4日）马化腾还在抱怨每个月三个亿的用度，吃不用，撑不住，试想脱离资源支持的屌丝，怎么能玩得转呢。其着实之前的一些资源投资的互联网金融公司，今年明显范畴压缩，也变得不在那么之前一样，嗷嗷的叫要颠覆传统金融机构，都很谦虚的说，我们只是补充了。追念三年前，变天革地的口号，也就不过几年而已，天下厘革很快，随时拥抱厘革。　　就我自己个人私人而言，大概会比力悲观，这个冬天会很冷，很冷，而且还会去世不少机构，金融跟另外行业最大的区别，我不绝夸大，另外行业无非关门休业，金融则是有去世无生，只能说且行且敬服虽然我也渴望这个进程会平缓点，渴望云云。　　第二，我们谈下已往互联网金融投资和创业进程中，我以为几个比力明显的知识性标题。　　（1）没有正确相识中美的根天性差异，模仿表象，忽视本质。　　中美之间最大的差异，着实是底层情况的差异，美国的市场是一个非常相相比力成熟的市场，市场投资人更多因此B端机构为主，大概70%—80%都是机构、共同基金、眷属基金大量的机构投资人到这个市场来是有缘故起因的，由于个人私人作为投资人有两个很大的标题：　　第一个是不专业。我们在金融市场混了十几年的人都无法有效的辨别危害，要是你一个生手来分析一个产品的标的说一看就看的出来有危害，这是扯淡，我们自己玩了多年都不敢说这里有危害，那里有危害，你让个人私人来坚决的逻辑根本在那里？纵然有，也不大概遍及性。　第二个是不经济。统共就那么几万块钱，高兴、费力辨别危害，着末收益是年化10%，意味着你们只有几千块的收入，那你还不高兴去事变，你没有须要花时间精力去干这个事，不经济。以是为什么个人私人投资者跟机构投资者永世打不过？个人私人投资者不大概在金融市场内中取胜，除非他把自己机构化了。这里尚有很告急的一点，是作为机构是有容错本事的，他可以有违约，可以出危害，由于是通过市场有效配置来得到稳固性的收入，无所谓个体出现危害，靠范畴的差异化配置来COVER，从这个角度上有容错大概的机构更容易恰当做P2P的投资人。以是美国便是一个范例的B2C和B2B的市场。
中国事什么？中国绝大部分的投资人都是P端，全是个人私人，中国事一个C2B和C2C的市场，都是个人私人投资者。这个情况下，导致结果是无法容错，必须要求你刚性兑付，否则我就上街游行，否则我就肇事，这种情况下，实际欺凌我国的P2P公司终极看上去跟美国一样，实际压根便是天壤之别，以是，黄震教授说的是对的，真正的P2P公司有什么好跑路的，但是他这个标题标另外一壁是我们有真正意义上的P2P公司么？实际情况就很难有真正意义上的P2P出现，中美差异过大的结果。　（2）是无法正确相识危害和范畴之间的干系。　　这个标题我讲过许多次，我们许多投资机构，都喜欢从范畴、客户数动手，总以为拥有更多的范畴，更多的客户群，实际价钱就更大，着实从金融角度看，压根便是被证明是伪命题，这个标题也不但单是金融标题，他的本质着实是实际一个流量的认知标题，我们许多人都以为流量是越多越好，但是实际的情况陈诉我们这个逻辑是孕育发生了很大的厘革的，已往在PC端主导的市场里，这个逻辑是对的，为什么呢，由于大流量公司，可以找到流量变现的要领，譬如一个明星，他拥有许多的粉丝，他就可以从广告变现，譬如派别网站，拥有大流量就也可以从广告、游戏入手，终极结果便是我免费讨好我的流量群体，然后从流量以外得到收入，所谓羊毛出在狗身上的逻辑下，不绝做大流量的原理是对的。　　但是在移动化的情况下，这个逻辑在不绝孕育发生变化，虽然金融是由于自身特性的缘故起因跟移动化干系不大但是结果是类似的，便是大流量公司越来越少，碎片化越来越多，这个时间真正直流量公司就那么几家，其他公司再也无法实现大流量了，那么他们很难实现羊毛出在狗身上的情况，为什么啊，由于狗他不认账啊？你就那么点破流量，凭啥我要给你付钱？那么这些公司就开始面临很大的流量变现的困难，要是无法从用户身上实现盈余，那么你会发明流量越大，实际上只会亏损越大，不能变现的流量压根便是垃圾啊，没啥用处。以是，移动互联网怎么看流量的价钱，很大程度上是看你跟用户之间的变现要领是否够直接有效。　　那么我们来看金融的变现要领，理论上金融是很好的强变现行业，但是现原形况，很悲伤的便是强变现的用户通常非常的少，都不大概形成极大的范畴，逻辑很俭朴，绝大部分人都不是有钱人，你看上去圈了许多用户，但是终极发明都是逐利层的屌丝，屌丝我说过，是天下上，最没有忠诚度的群体，有奶便是娘，他们栉风沐雨赶来的目的是为了能在你身上赢利，要是你不能让他们赢利了，第暂时间就把你扬弃，你原来是想在他们身上变现的，结果他们把你变现了，你终极演变结果便是辛费力苦的辨认危害，探求资产，着末都是喂饱了一批压根以为理所虽然没有粘性和转化大概的屌丝群体，他们压根不大概有所谓的付费意识，然后你想从另外地方来变现，用户流量有不大概多的跟真正的互联网公司的客户数一样，压根找不到什么游戏、广告这种传统的变现要领，这种情况下，范畴和用户数，本质都是资本而不是收益啊。　于是，用户身上无法变现而又在另外地方找不到变现的时间，那么再多的流量着实就变得毫偶尔义。虽然许多人也会说，总归尚有点转化率吧，一百个筛一个也是好的，着实我不这么看。第一转化资本太高，压根没须要，还不如直接精准定位好了。第二个便是所谓移动化的天下里，碎片化的天下里，产品决定了用户，而不是用户决定产品。什么样子的产品，终极吸引什么样的客户。这点必须明白认知到，已往PC端寻求大流量客户，以是提出人性化体验的角度，是对的。但是相对天性化精准化定位的时间，我们就发明有效辨别精准客户的告急性就凸显了。不能被用户逼着去做所谓人性化的事变，否则便是你忘记了你是谁，你要做什么。
我们许多所谓人性化的用户体念，着实是很扯淡的逻辑，由于用户的需求是多变的，而且很难被证明是对的，你要是什么都是听用户的，那你永世被带到沟里去，从金融角度看用户需求，无非便是渴望贷款不用利息，理财收益一年翻倍，你凭据这个逻辑去筹划产品，你就直接找去世去吧，压根不大概得意的体念体验。　以是，真正你要做的事变着实是找到恰当你的用户群体，定好你的理念，然后筹划好你的产品，然后筛选你的用户，让不恰当你的用户从速离得远点。由于，你不大概被全部的用户喜欢，你唯一能做到便是筛选你的用户。通过设定一系列的门槛，有效筛选。这个是连骗子都知道的根泉源基本理啊。　　许多人接到电话，一听声音就知道是骗子，就会骂，这么傻逼的骗子，一听就知道是骗子了。标题是你不知道骗子便是用这种拙劣的步伐在筛选客户啊，你能立刻把他给筛选出来就意味着你不是他的目的客户啊，要是听不出来的人，那么久基础意味着中计的大概性很大，他都知道简方正接有效的筛选客户，你怎么能不知道呢？
我反正从骗子身上深刻的学习到这一点，我这几年功劳无数所谓粉丝，我八个微信号，都满了。一堆人上来第一句话，便是谢谢我，说不绝在看我的文章，给他们许多启发思索，我说别说那么多没用的，直接到场我江南1535茶楼吧，不贵，1535做个小股东，然后许多人就没然后了，为什么？由于，嘴上说好都是很容易的，但是付出资本说好便是很难的。那么标题是，我须要一堆嘴上说好的客户呢？他们带来什么价钱？不但挤占你大量的无效时间，折腾你的精力，除此之外，一点功劳也没有，那么我为什么，还要在他们身上浪费时间？我为什么不好好对那些已经到场至少已经证明对我好的股东更好呢？　　钱自己并不是什么告急的东西，我也不差这点钱，但是他帮我有效筛选了那些是有价钱的朋友，那些是无效的朋友，他黑白常有效的门槛设置。碎片化时期的网红，已经压根不须要跟过去的明星一样走广告变现的蹊径，你做好你自己，总有喜欢你的人。便是云云俭朴有效直接。听说到场李笑来同砚的群，年费好几千。嗯。很好的模式。　　以是，从金融角度看，我们已往的大量的理财类产品最大的标题便是过于得意用户真个需求，终极结果便是违背了金融知识，筛选了一批危害容忍度最差的群体，这个群体无法遭受危害，且很难有转化价钱，终极使得这个行业没有步伐有回旋余地，这个应该是现在互联网金融公司最大的标题。从我个人私人以为角度来看，金融还是要去做有钱人的朋友，做时间的朋友，不是嫌贫爱富，而是实际发明，越是没钱的群体，越缺乏可变现的大概，使得付费民俗以及收益要求非常苛刻难以被得意，以是怎样筛选有价钱的客户，着实是未来互联网金融非常告急的一个命题。　　我曾经说过，我们自己高兴投资那些设定门槛的金融模式，由于只有门槛设定，你才华筛到你要的客户，你的产品就要主动设置许多门槛，屏蔽一堆无效浪费你精力的客户群体，而不是什么客户你都想要的，我们自己的明白，越容易付费的客户越有价钱，越能遭受危害的客户越有价钱，越不体贴细节的客户越有价钱，本质着实都表现为这些客户有赢利的本事，而没偶尔间来跟你浪费，以是方向于俭朴，方向于用钱管理，而且他们深刻知道什么事变都有危害，天下没有那么好的事变可以享受收益而不包袱危害，做这些人的朋友，你变现的本事大大加强。金融注定不是一个一家独大的行业，由于范畴太大，他拥有极大的高客单价的特性，你想象，一万用户，流量大不大，跟互联网比起来，这个流量基础上屁都不是，但是，但是，要是每个人私人给你十万块钱，你便是十亿的范畴，五十万便是五十亿的范畴，基础秒毁灭大多数的互联网公司的业务收入了，这个特性终极使得互联网金融肯定不会是高流量公司，核心的本质你的商业模式必须是能在客户身上举行流量变现，否则便是扯淡。　　第三：互联网金融的误区是无法充明白白个体和团体，听从和资本的干系　有一段时间，我写了几篇余额宝的文章，被一堆屌丝给放肆围攻，我对此并不介怀，由于毕竟上我们社会有一个逻辑肯定是对的，那便是社会90%的人黑白理性且人云亦云的，这个也是，为什么社会大概只有10%的人能赢利，我不绝陈诉自己，要是傻逼跟我一样伶俐，那里轮到我赢利呢？以是每次我打车遇到出租车司机态度不好，遇到别人弄不灵清，我就陈诉自己这个原理，要是他们都跟我一样弄的明白，那便是我去开出租车去了，然后就很开心了，前段时间，在香港跟某民间私募大佬谈天，他极为牛逼的跟我说，我们已往为什么每年有100%以上的收益核心在于中国股市里的买卖业务对手太弱，都是一帮傻逼在玩，我们能不赢利么？其后想想，这个简直是在是真理。　　中国的散户明显黑白常缺乏技能，但是却偏偏以为自己无所不知，无所不能，非要自己切身上场操刀，非要以为自己什么都懂，什么都能跟你说上几句，非要骂你傻逼，却忘记他们自己是最大的傻逼，着末的结果除了被收割，还夺目什么呢？一个不爱学习，不爱思索，不爱服务论事讨论群体，能赢利，那就真是没天理了。　　以是，我跟许多专业也好非专业也好的人说，要跟我讨论余额宝，那必须先知道什么是货币基金，也必须知道什么叫偕行市场，还必须知道这两者跟银行的干系，以及银行是怎样运作的。要是脱离这些，只是单独讨论余额宝好，还是不好。有什么意义呢？我们看到许多好的结果，条件很大概便是创建在不好的根本之上的，而许多不好，却恰恰创建在好的根本之上的，我们看标题，不能只看一个点，要看许多方面。另外，尚有我们还要看到两个博弈点，一个是个体跟团体是博弈的，另外一个短期跟长期是博弈的。　　许多事变，对短期有利，但是对长期肯定有害，那里有黑白期都好的事变呢，前段时间微信收费，一堆屌丝在骂娘，这个便是很明显的例子啊，我对你好好好，很大程度是为了某天能杀杀杀你啊，嘀嘀打车，现在的用度比过去贵上许多多少，但是你还不得不用。都是案例啊，短期好的事变，通常都是交换了未来的优点，终极来看，以致大概结果便是被卖了，还帮人数钱，但是这些屌丝不到着末一步是看不到的，也不会去想的，许多人看到互联网金融给了自己更高的收益，但是是否想过你大概本金也回不来，许多人看到了互联网金融给了自己更好的贷款大概，却忘记了，自己是否能还得起贷款，这些都是只得意了需求的一端而忽视另外一真个结果。　　至于，个体和团体的博弈，我前几天写了一篇回初次贷危急的文章，次贷危急的最核心便是互联网金融不绝夸大的普惠金融，给大量分歧格的贷款人发放了贷款，天下上是没有人会承认自己是分歧格的，就跟路上要饭的人也喊着自己也有资格去夜总会一样的原理，以是每个人私人都在喊要求贷款普惠，这种事变的着末演变结果便是看上去个体有益的事变，终极演酿成团体体系性危害，结果便是一堆好人随着受伤。微观上有益，宏观上有害。我们的互联网金融很大程度上都忽视体系性危害，是大量的不确定的个体性危害聚集的结果，而个体性危害潜伏在个体的时间，他是散乱的，无序的，不容易被会集发明，但是终极会集发作的时间，就黑白常的恐怖，许多金融模式，细致到微观层面，都是有公正的因素，但是都聚集到一起的时间，这个公正资本大概便是很恐怖的事变，我们最怕的事变着实就在这里，怎样在紊乱无序的单体性危害里能辨别出体系性危害的存在？须要监禁层的伶俐。　　以上三点，只是晚上暂时想到的一些标题，尚有一些其他的点，以后再说罢，着末我着实，我还是在互联网金融监禁的文章里提到一些见解，我不是在说互联网金融不好，至少我以为互联网还是很大程度上变化了一些金融的基础逻辑，虽然本质依然是金融，但是在危害认定，危害辨认，危害转移的进程中，互联网起到了一些颠覆性厘革性的影响，而这些影响是极为有价钱的，也是能孕育发生厘革性金融机构的，只是，须要时间，须要大家去实现，细致可以看我写监禁的一些翰墨。这里未几说了。　　总的来说，互联网金融进入低潮期，大概对我们投资人，对创业者来说都是好事变，在狂歌猛击的时间，大家是不会思索标题标，每天陶醉在高兴的意淫之中，只有在标题来临的时间，才华引发思索，才华痛定思痛，才华督促厘革，才华让有本事的人沉淀下来，让攻其不备的淘汰出局，我们承继高兴在这个时间，承继投资我们以为真正值得听从的互联网金融商业模式，我自己依然创建互联网金融投资基金，会集投资在这个冬天能坚持下来，他是前行的创业者们。去年我出国前，我写过一段话，现在依然有效：　　“我们以为冬天是磨砺创业者最好的武器，只有经历冬天，忍受煎熬，你才华真正生长为一个企业家，而不是创业者。”　　第四：着末谈谈我自己对讨论标题标一些见解　　着实，已往几年里，我很少去跟人讨论应该不应该的标题，我不绝关注的着实是“事物是什么样子，以及为什么会是这个样子的”。我基础不体贴，“什么样子才最切合。什么样子对分歧错误”。前者着实是个求证题，是相对封闭，且有相对标准答案的。而后者是个叙述题，是开放性命题，很难有标准答案。换句话说，便是前者看的明白，说的明白，而后者是无法看明白的，由于涉及到了社会人群的剖析和对立的标题，就会发明永世不会有切合且对的事变。差异的群体看同一个标题肯定是差异结论的，这种争论对我来说，毫偶尔义。　　我写那么多翰墨，只是想陈诉大家，我们所讨论的标题自己是什么，把标题先看明白，然后才华有好恶等坚决，事变都不看明白，就瞎咋唬品评，终极只能是越看越乱。　　另外，我们肯定要明白理论和实践是有区另外，两者并非是一回事，不能放在一起比力。许多东西理论是对的，实践通常是错的，反之亦然。关键看我们到底是学术讨论还是实证讨论，这是两个事变。另外，在确定讨论的是同一个层面讨论标题了，那么就必须有几个点是要确定的：　　第一是，基础的讨论所须要的根本知识是须要具备的，尤其金融业，在学术讨论范畴，你们会发明，许多我们遍及的明白都是错误的。比方银行业是暴利，这种见解，在专业学者的眼里便是不存在的，无论实践中，还是理论中，银行业都不是暴利行业，中国银行业也是一样的。但是这个见解在非专业人士眼里，包括郭广昌都是这么以为的。没步伐，他是学哲学的，不懂金融。
以是，我们在专业范畴讨论标题，一样通常只能跟专业人士谈，那真是由于须要具备基础的专业知识才华同一层面讨论标题，已往几年互联网金融很热闹，是由于互联网拉低了整个社会的专业门槛，让许多人都能通过互联网来讨论各自对金融的明白，这个是比力旧错，很难说，但是我想说的从专业严谨学术讨论来看，肯定不是好事变，由于杂音多了，让人不知道到底听谁的。但是从社会生长来看，容许更多的人讨论标题，自己也是公正诉求。但是结果便是，我们听到一大帮非金融人士讨论互联网金融的时间，恰许多多少的是对互联网的明白，而非对金融的明白，对的是一种对金融业固有规律的藐视，导致的结果便是金融的核心反复的被丢到一边。这个核心是什么呢，是对危害的策划和掌握。这个核心被失到一边之后，过于片面的夸大了听从的提升，夸大了范畴的提升，却忽视了，在做大范畴，前进听从的背后，一旦脱离了危害，所酿成的危害，会使得自己小的危害，演酿成大面积的外延，终极的结果是资本更高而听从更低。　　第二个点是要有基础的推演逻辑的本事，讨论标题，推演的基础逻辑是可以确定的。比方一加逐肯定是便是二的，虽然许多条件下，一加一大概是便是三，便是四，但是，那些都不是遍及性逻辑，都是属于无法凭据固有逻辑坚决的小概率事故，属于不可测的变量，我们通常只能在推演的进程中予以剔除，否则毫偶尔义，没有任何可以讨论的根本。我们现在遇到的标题，许多人着实便是喜欢把个体的事故遍及化，把小概率事故以为是社会遍及性的事故，我不绝说反驳一个命题的时间，一个反例就够了，但是论证一个标题创建，那便是须要穷尽才行，个案是无法推导遍及性案例的，遇到这种情况就使得压根无法有效对话。第三是，要服务论事，我们讨论一个标题便是一个标题，不能把一些事变动辄跟事变以外的事变混淆起来。比方谈学术标题，偶尔间就不得不把品行和感情给倾轧失，否则混淆了感情，许多标题会异化，为什么呢？由于品行和感情是因人而异，也是带有极大的不确定性的，差异的人差异的坚决标准，就很难把一个事给固化下来，我们现在许多人都喜欢由于自身喜欢，而变化品评辩论事物的根本，这种见解很恐怖的，我们应该先发明事物自己怎样，然后再加品行和感情坚决，而不是先有品行坚决在去寻求事物本质。　　着实我还是想跟大家说一声，不要妄自菲薄，不能由于自己是屌丝，就让自己甘于做一个屌丝，然后就拉到了做，自我充军，一副去世猪不怕开水烫的样子，（着实，这几年我到真以为这也挺好，只要你至心能继承这种生存的，至少很自由，也没有别人渴望的压力，在这里给大家推荐一个比较有良心的互联网金融平台鼎诚创投：），但是总有许多事变，多学习，多积累，多思索，做个独立的品行，总归是不错的，纵然是屌丝，也是个高大上的屌丝，也压倒人云亦云的屌丝好过千万倍，着实，一旦你做到了真实的自己，你也不会是个屌丝了。由于屌丝真不在于物资是否富饶，而在于头脑是否自由，也在于心田是否灼烁傥荡。文章来源：鼎诚创投02 条评论分享收藏苹果/安卓/wp
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互联网正在革命性地改变着传统金融的面貌。一方面国内金融机构主动利用互联网平台改造传统业务模式，另一方面互联网公司依赖技术和平台开始渗透到金融领域。金融与互联网好比咖喱与辣椒，谁也离不开谁。
& & 当金融遇上互联网，一切都在变化。互联网&开放、平等、协作、分享&的精神正在对传统金融业态渗透，切实感受到两个行业的巨大变化。2010年阿里巴巴获得小额信贷牌照，2012年阿里金融实现单日利息收入100万元，2013年“余额宝”推出一个月聚集250万用户，资金规模超过百亿，而与其类似的“活期宝”推出23日累计销售16.48亿元，日均销售7000万。2012年2月东方财富等四家机构首获第三方基金销售牌照，2013年上半年东方财富第三方基金销售额已达21.79亿元。2013年7月马云、马明哲、马化腾等合资设立的国内首家互联网保险公司——众安在线落户外滩金融创新试验区。重庆农商行“微信银行”开始试运行,是国内首家可直接办理资金类交易的“微信银行”。
& & 王国维先生认为，古今之成大事业、大学问者，必经过三种之境界：“昨夜西风凋碧树。独上高楼，望尽天涯路。”此第一境也。“衣带渐宽终不悔，为伊消得人憔悴。”此第二境也。“众里寻他千百度，蓦然回首，那人却在灯火阑珊处。”此第三境也。基于对现有金融体系的影响以及业务发展的成熟度，也构建了互联网金融的三重境界：境界一“网络渠道拓展”，境界二“大数据运用”，境界三“虚拟信用平台”。
& & 一、互联网正在改变传统商业模式
& & 以互联网技术为基础的现代信息技术是研究开发信息的获取、传输、处理、存储调用和综合应用的工程技术，主要特点是数字化、网络化、智能化以及强大的信息处理能力。
& & 表1.信息技术革命改变了人们的生产方式和交易习惯
& & 世纪80年代后信息技术经过了三次革新，第一次是20世纪80年代的PC机技术革新，解决了数据处理问题；第二次是20世纪90年代的互联网技术革新，解决了信息交换问题并提高了传播效率；第三次是21世纪的云计算技术革新，改变了处理存储数据的方式，实现了资源共享。
& & 以互联网为代表的现代信息技术，特别是移动支付、社交网络、搜索引擎、大数据和云计算等，深刻地改变了人们的商业习惯，拓宽了市场范围，使得大数据的积累和分析成为可能，并最终减少了交易费用。过去10年间，类似的颠覆性影响已经发生在图书、音乐、商品零售等多个领域，而这种颠覆性的变革下一步有望发生在金融领域。
& & 图1.互联网创造了虚拟世界
& & 我国互联网近十年来快速发展，已形成了大规模的用户群体。截止2012年底，我国网民规模已经达到5.64亿，约占总人口的42.1%。与此同时，互联网终端渠道日益多样化，2012年我国网民中约70%同时使用手机进行上网，平板电脑、网络电视等其他终端设备使用占比日益提高。
& & 图2.中国网民规模保持较快增长
& & 图3.中国手机网民规模保持较快增长
& & 图4.互联网终端渠道日益多样化
& & 二、互联网将对传统金融业态产生颠覆式影响
& & 互联网金融已经渗透至金融各个子领域，包括银行、保险、基金以及券商等，其中发展最为迅速的是网上支付、手机银行和P2P融资模式。手机银行的功能已从手机支付延伸到存贷款等基本金融服务，而P2P融资模式可在一定程度上解决中小微企业融资问题，有望作为现有银行体系的有益补充。
& & 图5.互联网已经渗透至金融领域
& & 金融电子化方兴未艾，为互联网金融发展奠定良好基础。根据《金融e时代》的解释，金融电子化指的是传统金融机构借助信息技术替代原有的手工业务处理，提升业务能力和运营效率。以证券行业为例，通过互联网和移动终端为客户提供网上交易、手机证券、投资顾问、网上开户业务、金融产品销售等服务均属于金融电子化范畴。而电子金融化，则是信息技术和互联网的发展促进金融业务和产品的创新，从而变革金融业务模式，例如社区金融、P2P融资模式等，未来电子金融化将促进网上金融服务进一步走向多样化。
& & 图6.互联网支付方式已由计算机拓展到手机
& & 图7.网上支付业务在中国快速增长
& & 在互联网金融模式下，支付更加便捷，市场信息不对称程度较低；商业银行、投资银行和交易所等金融中介作用降低，资金供需平民化；从长远来看，互联网金融可以大幅减少交易成本，甚至可以达到与现在直接和间接融资一样的资源配臵效率。互联网带来的传统金融体系变革体现为以下三个方面：
& & 1.客户服务由物理网点转向虚拟网络。客户接触和服务的渠道由实体向虚拟演变,从而倒逼金融机构实现互联网化。
& & 2.大数据时代到来，个性定制化流行。信息工具的智能化和精准化逐渐挤压传统金融高成本、低效率、大金额所带来的高利润的生存空间。在大数据积累基础上的数据挖掘使得对单个客户的信用违约情况、消费行为和理财习惯分析成为可能。
& & 3.构建虚拟信用平台，加速金融中介消亡。互联网第三方支付等新型支付模式使得超级网上银行逐渐取代支付系统中的二级商业银行的清算结算系统。
& & 就海外来看，互联网金融已形成了成熟的网上支付、信贷、经纪等商业模式，2012年互联网金融在金融行业中吸引了最多的风险投资。而随着互联网信息模式的进步，新的盈利模式还将不断产生。
& & 图8.2012年互联网金融在金融行业中吸引了最多的风险融资
互联网对金融业发展的影响分析：
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