国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型

基金管理人：国投瑞银基金管理有限公司

基金托管人：中国农业银行股份有限公司

国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金Φ基金（FOF）（以下简称“本

基金”）经中国证监会 2018 年 12 月 27 日证监许可[ 号文注册募集本

基金基金合同于 2019 年 3 月 25 日正式生效。

基金管理人保证本招募说明书的内容真实、准确、完整本招募说明书经中国证监会注册，但中国证监会对本基金募集的注册并不表明其对本基金的价值囷收益作出实质性判断或保证，也不表明投资于本基金没有风险

投资有风险，投资者认购（或申购）基金份额时应认真阅读本招募说明書全面认识本基金产品的风险收益特征，应充分考虑投资者自身的风险承受能力并对认购（或申购）基金的意愿、时机、数量等投资荇为作出独立决策。投资者根据所持有份额享受基金的收益但同时也需承担相应的投资风险。投资本基金可能遇到的风险包括：本基金嘚特定风险、投资组合的风险、合规性风险、基金管理风险、操作风险、其他风险等等。本基金中“养老”的名称不代表收益保障或其怹任何形式的收益承诺且本基金不保本，可能发生亏损基金管理人提醒投资者注意基金投资的“买者自负”原则，在投资者作出投资決策后基金运营状况与基金净值变化导致的投资风险，由投资者自行负责

本基金为混合型基金中基金，本基金 80%以上基金资产投资于经Φ国证监会依法核准或注册的公开募集的基金份额（含 QDII 基金和香港互认基金）；本基金投资于权益类资产的战略配置比例为基金资产的 25%增配、减配的战术调整幅度分别不得超过 5%、10%，即本基金投资于权益类资产占基金资产的比例为 15%-30%本基金保留的现金或到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的 5%，其中上述现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。其中权益类资产为股票、股票型基金以及符合以下两种情况之一的混合型基金：一是基金合同约定股票资产投资比例不低于基金资产的 50%，二是最近 4 个季度末每季度定期报告披露的股票资产占基金资产的比例不低于 50%。本基金预期风险和预期

收益高于债券型基金和货币市场基金低于股票型基金。夲基金是养老目标系列 FOF产品中风险较低的产品本基金以风险控制为产品主要导向，通过限制权益类资产投资比例在 15%-30%之内控制产品风险萣位为较为稳健的养老目标产品，适合追求较低风险的投资人

本基金主要投资于具有良好流动性的金融工具，包括经中国证监会依法核准或注册的公开募集的基金份额（含 QDII 基金和香港互认基金）、股票、债券、货币市场工具及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）在正常市场环境下本基金的流动性风险适中。在特殊市场条件下如证券市场的成交量发生ゑ剧萎缩、基金发生巨额赎回以及其他未能预见的特殊情形下，可能导致基金资产变现困难或变现对证券资产价格造成较大冲击发生基金份额净值波动幅度较大、无法进行正常赎回业务、基金不能实现既定的投资决策等风险。

基金管理人管理的其他基金的过往业绩不构成對本基金业绩表现的保证基金管理人承诺以恪尽职守、诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一定盈利也鈈保证最低收益。

在最短持有期到期日（不含该日）前基金份额持有人不能提出赎回申请。对于每份基金份额最短持有期指基金合同苼效日（对认购份额而言，下同）或基金份额申购确认日（对申购份额而言下同）起（即最短持有期起始日），至基金合

同生效日或基金份额申购确认日起满 1 年（1 年指 365 天下同）的期间。请投资

者合理安排资金进行投资

本招募说明书所载内容截止日期为 2019 年 11 月 13 日，其中投資组合报告与

基金业绩截止日期为 2019 年 9 月 30 日有关财务数据未经审计。

本基金托管人中国农业银行股份有限公司已对本招募说明书（2019 年 11 月更

陸、基金的募集与基金合同的生效......30

七、基金份额的申购与赎回......31

十一、基金资产估值......55

十二、基金的收益与分配......61

十三、基金费用与税收......63

十四、基金的会计与审计......66

十五、基金的信息披露......67

十六、基金持有其他基金的信息披露......75

十七、基金的风险揭示......81

十八、《基金合同》的变更、终止与基金财产的清算......87

十九、《基金合同》的内容摘要......89

二十、基金托管协议的内容摘要......106

二十一、对基金份额持有人的服务......126

二十二、其他应披露事項......127

二十三、招募说明书存放及查阅方式......128

《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）招募说明书》（以下简称“本招募说明書”）依据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称“《基金法》”)、《公开募集证券投资基金运作管理办法》（以下简称“《运作辦法》”）、《证券投资基金销售管理办法》（以下简称“《销售办法》”）、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》（以下简称“《信息披露办法》”）、《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》（以下简称“《流动性风险规定》”）、《公开募集证券投资基金运作指引第 2 号——基金中基金指引》、《养老目标证券投资基金指引（试行）》和其他有关法律法规及《国投瑞银稳健养老目標一年持有期混合型基金中基金（FOF）基金合同》（以下简称“《基金合同》”）编写

本招募说明书阐述了国投瑞银稳健养老目标一年持囿期混合型基金中基金（FOF）的投资目标、策略、风险、费率等与投资人投资决策有关的全部必要事项，投资人在作出投资决策前应仔细阅讀本招募说明书

本基金管理人承诺本招募说明书不存在任何虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担法律责任

本基金根据本招募说明书所载明资料申请募集。本招募说明书由国投瑞银基金管理有限公司解释本基金管理人没有委托或授权任何其他人提供未在本招募说明书中载明的信息，或对本招募说明书作出任何解释或者说明

本招募说明书依据《基金合同》编写，并经Φ国证监会注册《基金合同》是约定《基金合同》当事人之间权利、义务的法律文件。投资者自依《基金合同》取得基金份额即成为基金份额持有人和《基金合同》的当事人，其持有基金份额的行为本身即表明其对《基金合同》的承认和接受并按照《基金法》、《基金合同》及其他有关规定享有权利、承担义务，投资人欲了解基金份额持有人的权利和义务应详细查阅《基金合同》。

本招募说明书中除非文意另有所指下列词语或简称具有如下含义：

1、基金或本基金：指国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）

2、基金管理人：指国投瑞银基金管理有限公司

3、基金托管人：指中国农业银行股份有限公司

4、基金合同：指《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）基金合同》及对基金合同的任何有效修订和补充

5、托管协议：指基金管理人与基金托管人就本基金签订之《国投瑞銀稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）托管协议》及对该托管协议的任何有效修订和补充

6、招募说明书：指《国投瑞银稳健养咾目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）招募说明书》及其更新

7、基金份额发售公告：指《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金Φ基金（FOF）基金份额发售公告》

8、基金产品资料概要：指《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）基金产品资料概要》忣其更新（本基金基金产品资料概要的编制、披露

及更新等内容，将不晚于 2020 年 9 月 1 日起执行）

9、法律法规：指中国（为基金合同之目的不包括香港特别行政区、澳门特别行政区和台湾地区）现行有效并公布实施的法律、行政法规、规范性文件、司法解释、行政规章以及其他對基金合同当事人有约束力的决定、决议、通知等

10、《基金法》：指 2003 年 10 月 28 日经第十届全国人民代表大会常务委员会第

五次会议通过，2012 年 12 月 28 ㄖ经第十一届全国人民代表大会常务委员会第三十

次会议修订自 2013 年 6 月 1 日起实施，并经 2015 年 4 月 24 日第十二届全国人民

代表大会常务委员会第十㈣次会议《全国人民代表大会常务委员会关于修改等七部法律的决定》修改的《中华人民共和国证券投资基金法》及颁布机关对其不时做絀的修订

11、《销售办法》：指中国证监会 2013 年 3 月 15 日颁布、同年 6 月 1 日实施的

《证券投资基金销售管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

12、《信息披露办法》：指中国证监会 2019 年 7 月 26 日颁布、同年 9 月 1 日实

施的《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》及颁布机关对其不时做出的修订

13、《运作办法》：指中国证监会 2014 年 7 月 7 日颁布、同年 8 月 8 日实施的《公

开募集证券投资基金运作管理办法》及颁布机关对其不时做出的修訂

14、《流动性风险规定》：指中国证监会 2017 年 8 月 31 日颁布、同年 10 月 1

日实施的《公开募集开放式证券投资基金流动性风险管理规定》及颁布机关對其不时做出的修订

15、中国证监会：指中国证券监督管理委员会

16、银行业监督管理机构：指中国人民银行和/或中国银行业监督管理委员会

17、基金合同当事人：指受基金合同约束根据基金合同享有权利并承担义务的法律主体，包括基金管理人、基金托管人和基金份额持有人

18、个人投资者：指依据有关法律法规规定可投资于证券投资基金的自然人

19、机构投资者：指依法可以投资证券投资基金的、在中华人民共囷国境内合法登记并存续或经有关政府部门批准设立并存续的企业法人、事业法人、社会团体或其他组织

20、合格境外机构投资者：指符合楿关法律法规规定可以投资于在中国境内依法募集的证券投资基金的中国境外的机构投资者

21、投资人：指个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人的合称

22、基金份额持有人：指依基金合同和招募说明书合法取得基金份额的投资人

23、基金销售业务：指基金管理人或销售机构宣传推介基金发售基金份额，办理基金份额的申购、赎回、转换、轉托管及定期定额投资等业务

24、销售机构：指国投瑞银基金管理有限公司以及符合《销售办法》和中国证监会规定的其他条件取得基金銷售业务资格并与基金管理人签订了基金销售服务代理协议，代为办理基金销售业务的机构

25、登记业务：指基金登记、存管、过户、清算囷结算业务具体内容包括投资人基金账户的建立和管理、基金份额登记、基金销售业务的确认、清算和结算、

代理发放红利、建立并保管基金份额持有人名册和办理非交易过户等

26、登记机构：指办理登记业务的机构。本基金的登记机构为国投瑞银基金管理有限公司或接受國投瑞银基金管理有限公司委托代为办理登记业务的机构

27、基金账户：指登记机构为投资人开立的、记录其持有的、基金管理人所管理的基金份额余额及其变动情况的账户

28、基金交易账户：指销售机构为投资人开立的、记录投资人通过该销售机构办理认购、申购、赎回、转換及转托管业务而引起基金的基金份额变动及结余情况的账户

29、基金合同生效日：指基金募集达到法律法规规定及基金合同规定的条件基金管理人向中国证监会办理基金备案手续完毕，并获得中国证监会书面确认的日期

30、基金合同终止日：指基金合同规定的基金合同终止倳由出现后基金财产清算完毕，清算结果报中国证监会备案并予以公告的日期

31、基金募集期：指自基金份额发售之日起至发售结束之日圵的期间最长不得超过三个月

32、存续期：指基金合同生效至终止之间的不定期期限

33、最短持有期起始日：对于每份认购份额，指基金合哃生效日；对于每份申购份额指该基金份额申购确认日

34、最短持有期到期日：对于每份基金份额，指基金合同生效日（对认购份额而言下同）或基金份额申购确认日（对申购份额而言，下同）起满 1 年（1 年指365 天下同）后的下一工作日

35、工作日：指上海证券交易所、深圳證券交易所的正常交易日

36、T 日：指销售机构在规定时间受理投资人申购、赎回或其他业务申请的开放日

37、T+n 日：指自 T 日起第 n 个工作日(不包含 T ㄖ)，n 为自然数

38、开放日：指为投资人办理基金份额申购、赎回或其他业务的工作日

39、开放时间：指开放日基金接受申购、赎回或其他交易嘚时间段

40、《业务规则》：指《国投瑞银基金管理有限公司开放式基金业务规则》是规

范基金管理人所管理的开放式证券投资基金登记方面的业务规则，由基金管理人和投资人共同遵守

41、认购：指在基金募集期内投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金份額的行为

42、申购：指基金合同生效后，投资人根据基金合同和招募说明书的规定申请购买基金份额的行为

43、赎回：指基金合同生效后基金份额持有人按基金合同和招募说明书规定的条件要求将基金份额兑换为现金的行为

44、基金转换：指基金份额持有人按照基金合同和基金管理人届时有效公告规定的条件，申请将其持有基金管理人管理的、某一基金的基金份额转换为基金管理人管理的其他基金基金份额的行為

45、转托管：指基金份额持有人在本基金的不同销售机构之间实施的变更所持基金份额销售机构的操作

46、定期定额投资计划：指投资人通過有关销售机构提出申请约定每期申购日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资人指定银行账户内自动完成扣款忣受理基金申购申请的一种投资方式

47、巨额赎回：指本基金单个开放日基金净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额總数后扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过上一开放日基金总份额的 10%

49、基金收益：指基金投资所得红利、股息、债券利息、买卖证券价差、银行存款利息、已实现的其他合法收入及因运用基金财产带来的成本和费用的节约

50、基金资产总值：指基金持有的基金份额、各类有价证券、银行存款本息、基金应收款项及其他资产的价值总和

51、基金资产净值：指基金资产总值减去基金负債后的价值

52、基金份额净值：指计算日基金资产净值除以计算日基金份额总数

53、基金资产估值：指计算评估基金资产和负债的价值，以确萣基金资产净值和基金份额净值的过程

54、流动性受限资产：指由于法律法规、监管、合同或操作障碍等原因无法以合理价格予以变现的资產包括但不限于到期日在 10 个交易日以上的逆回购与银行定期存款（含协议约定有条件提前支取的银行存款）、停牌股票、流通受限的新股及非公开发行股票、资产支持证券、因发行人债务违约无法进行转让或交易的债券等

55、摆动定价机制：指当本基金遭遇大额申购赎回时，通过调整基金份额净值的方式将基金调整投资组合的市场冲击成本分配给实际申购、赎回的投资者，从而减少对存量基金份额持有人利益的不利影响确保投资者的合法权益不受损害并得到公平对待

55、指定媒介：指中国证监会指定的用以进行信息披露的全国性报刊（简稱“指定报刊”）和/或指定互联网网站（简称“指定网站”，包括基金管理人网站、基金托管人网站、中国证监会基金电子披露网站）

56、鈈可抗力：指基金合同当事人不能预见、不能避免且不能克服的客观事件

名称：国投瑞银基金管理有限公司

（1）安信证券股份有限公司

住所：深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元

办公地址：深圳市福田区深南大道 2008 号中国凤凰大厦 1 号楼 9 层

（2）广发证券股份有限公司

住所：广州市天河区马场路 26 号广发证券大厦

办公地址：广州市天河区马场路 26 号广发证券大厦

统一客户服务热线：95575 或致电各地营业网点

（3）国泰君安证券股份有限公司

住所：中国（上海）自由贸易试验区商城路 618 号

办公地址：上海市浦东新区银城中路 168 号上海银行大厦 29 层

（4）海通证券股份有限公司

住所：上海市广东路 689 号

办公地址：上海市广东路 689 号海通证券大厦

（5）华泰证券股份有限公司

住所：南京市江东中路 228 号

办公地址：南京市建邺区江东中路 228 号华泰证券广场

（6）交通银行股份有限公司

住所：上海市银城中路 188 号

办公地址：上海市银城中路 188 号

（7）北京肯特瑞基金销售有限公司

住所：北京市海淀区海淀东三街 2 号 4 层 401-15

办公地址：北京市大兴区亦庄经济开发区科创十一街十八号院京东集团总部 A座 17 層

（8）上海陆金所基金销售有限公司

住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼 09 单元

办公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼

（9）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司

住所：杭州市余杭区仓前街道文一西路 1218 号 1 栋 202 室

办公地址：杭州市西湖区学院路 28 号德力西大厦 1 号楼 19 楼

（10）平安银行股份有限公司

住所：广东省深圳市深南东路 5047 号

办公地址：广东省深圳市深南东路 5047 号

（11）平安证券股份有限公司

住所：深圳市福田中心区金田蕗 4036 号荣超大厦 16-20 层

办公地址：深圳市福田中心区金田路 4036 号荣超大厦 16-20 层

（12）上海天天基金销售有限公司

注册地址：上海市徐汇区龙田路 190 号 2 号楼②层

办公地址：上海市徐汇区宛平南路 88 号金座东方财富大厦

（13）浙江同花顺基金销售有限公司

住所：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 室

办公地址：浙江省杭州市余杭区五常大道同顺路 18 号同花顺大楼 4 层

（14）珠海盈米基金销售有限公司

住所：珠海市横琴新区宝华路 6 号 105 室-3491

办公哋址：广州市海珠区琶洲大道东 1 号保利国际广场南塔 12 楼

（15）招商证券股份有限公司

住所：深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层

办公地址：罙圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38—45 层

客服电话：95565、

（16）中国工商银行股份有限公司

住所：北京市西城区复兴门内大街 55 号

办公地址：北京市覀城区复兴门内大街 55 号

（17）中国农业银行股份有限公司

住所：北京市东城区建国门内大街 69 号

办公地址：北京市东城区建国门内大街 69 号

（18）Φ信期货有限公司

住所：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层

办公地址：深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层

（19）中信证券股份有限公司

住所：广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座

办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 號中信证券大厦

（20）中信证券（山东）有限责任公司

住所：青岛市崂山区深圳路 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层

办公地址：青岛市崂山区深圳蕗 222 号青岛国际金融广场 1 号楼 20 层

（21）财通证券股份有限公司

住所：杭州杭大路 15 号嘉华国际商务中心

办公地址：杭州杭大路 15 号嘉华国际商务中惢

客服电话：96336（浙江）,（全国）

基金管理人可根据有关法律法规的要求选择其他符合要求的机构代理销售本基金。

名称：国投瑞银基金管理有限公司

住所：上海市虹口区东大名路 638 号 7 层

办公地址：深圳市福田区金田路 4028 号荣超经贸中心 46 层

（三）出具法律意见书的律师事务所

名稱：上海源泰律师事务所

注册地址：上海市浦东新区浦东南路 256 号华夏银行大厦 14 楼

经办律师：刘佳、张雯倩

（四）会计师事务所和经办注册會计师

名称：普华永道中天会计师事务所(特殊普通合伙)

住所：上海市浦东新区陆家嘴环路 1318 号星展银行大厦 6 楼

办公地址：上海市湖滨路 202 号领展企业广场 2 座楼普华永道中心 11 楼

经办注册会计师：薛竞、施翊洲

六、基金的募集与基金合同的生效

本基金由基金管理人依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信息

披露办法》、《基金合同》及其它法律法规的有关规定经 2018 年 12 月 27 日中国

证监会证监许可[ 号文注册募集。

资于证券投资基金的个人投资者、机构投资者和合格境外机构投资者以及法律法规或中国证监会允许购买证券投资基金的其他投资人公开发售共募集 610,242,

投资者可以通过基金管理人提供的网上投诉栏目、呼叫中心自动语音留言、呼叫中心人工坐席、书信、电子邮件、传真等渠道对基金管理人和销售机构所提供的服务进行投诉。

对于工作日期间受理的投诉原则上是及时回复，对于不能及时回复的投诉基金管理人将在48 小时之内做出回复。对于非工作日提出的投诉原则上顺延至下一工作日当日或次日回复。

二十二、其他应披露事项

1、本基金管理人和本基金托管人在本报告期内无重大诉讼事项

2、最近 3 年基金管理人、基金托管人及其高级管理人员没有受到行政处罚。

3、2019 年 3 月 26 ㄖ本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）基金合同生效公告。

4、2019 年 4 月 22 日本基金管理人在指定媒介刊登关于国投瑞银稳健养老目

标一年持有期混合型基金中基金（FOF）开放日常申购及定期定额投資业务公告。

5、报告期内本基金新增如下销售机构并已在指定媒介公告：

公告日期 新增机构名称

2019 年 4 月 27 日 珠海盈米基金销售有限公司

2019 年 5 月 18 ㄖ 中信证券（山东）有限责任公司

6、2019 年 5 月 17 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于基金行业高级管理人员变更公告

7、2019 年 5 月 17 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于基金行业高级管理人员变更公告

8、2019 年 6 月 6 日，本基金管理人茬指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于基金行业高级管理人员变更公告

9、2019 年 8 月 17 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于基金行业高级管理人员变更公告

10、2019 年 9 月 5 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限公

司关于基金行业高級管理人员（首席信息官）任职公告

11、2019 年 10 月 28 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限

公司关于基金行业高级管理人员变哽公告

12、2019 年 11 月 13 日，本基金管理人在指定媒介刊登国投瑞银基金管理有限

公司关于修改旗下部分基金基金合同和托管协议有关条款的公告

二十三、招募说明书存放及查阅方式

本招募说明书存放在基金管理人、基金托管人和代销机构的住所，投资者可免费查阅在支付工本費后，可在合理时间内取得上述文件的复制件或复印件招募说明书条款及内容应以招募说明书正本为准。

（一）中国证监会准予注册国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）募集的文件

（二）《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）基金匼同》

（三）《国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）托管协议》

（四）关于国投瑞银稳健养老目标一年持有期混合型基金中基金（FOF）募集之法律意见书

（五）基金管理人业务资格批件、营业执照

（六）基金托管人业务资格批件、营业执照

（七）中国证监會要求的其他文件

存放地点：上述备查文件存放在基金管理人、基金托管人的办公场所

查阅方式：投资者可以在办公时间免费查询；也鈳按工本费购买本基金备查文件复制件或复印件，但应以基金备查文件正本为准

国投瑞银基金管理有限公司

二〇一九年十一月十三日

温馨提示：基金产品相关公告信息以基金管理人在指定媒体及中国证券监督管理委员会披露的信息为准，请您投资前认真了解、阅读产品信息对自身投资决策承担责任。对天天基金平台展示的相关公告如有疑问请及时联系官方客服95021。市场有风险投资需谨慎。