《短线炒股一点通》学习笔记——付刚
1.知道短线炒股原则与策略
短线炒股必须密切关注趋势包括大势和个股走势，而不注重股票的价格
短线高手一旦判断出是大趋势來临，第一反应就是赶紧抓行情的领头羊
2.机会第一，选股第二
指首先要选择介入的时间然后再选股票。或者即使选择了股票也要等待恰当的介入时机。这一点和做长线不同做长线的原则是选股第一，选时第二
短线买入的时机非常重要，总体来讲买入时机要满足鉯下几个条件：大盘长期或短期的启动上行；有效突破前进阻力；主动性买盘明显放大，每笔交易成倍增加；正好该股票处在热点板块中或有重大利好题材。
做短线操作要有耐心做投机的大忌是心浮气躁。
对于做短线投资而言有两点应切记：一是适可而止，能有10%-20%的收益就应见好就收。二是要设好止损位
4.不在股票价格的“两端”做短线
对于一般的投资者而言，应选择处于上升行情中的股票或经过暴跌之后的股票做短线
5.做短线一定要控制仓位
具体做法是合理分配中长线与短线投资的资金比例一般而言，中长线与短线资金分配比例应鈈超过6：4为宜更应该避免满仓操作。
6.要有严格的止盈点和止损点
8.不要频繁的进行短线操作
只有在大行情来临时才充满了短线机会
短线操作的纲领——顺势而为
短线的最佳操作点——转势点
转势共有6种，即上升转下跌（见顶回落）；下跌转上升（探底回升)(这两种也叫V型反轉）；上升转盘整（筑顶）；下跌转盘整（筑底）；盘整转上升（突破）；盘整转下跌9破位其中，最有操作意义的是见顶回落、探底回升、突破和破位4种形态
在判别转势时必须留心庄家设置的各种陷阱。
如果发现股市的某种趋势运行至一阶段后出现加速现象首先就要想到趋势可能反转了。这就是为什么急升时应该出货急跌时应该进货的原因。
即时盘面系统的基本知识
对当日市场走势有着重要的影响囷预期的作用是专业短线高手开市时的第一着眼点。
是多空双方盘中搏斗的生死防线是短线投资者看盘的关键，其运行方向直接表示市场将要发展的方向
量价表示多空双方是否投入真正的实力。带量上涨表明市场主力投入资金用实力展开真正攻击；上涨无量表明市场主力采用控盘技巧而非使用真正的资金实力进行攻击其具体情况要看庄家的控筹程度：主力机构高度控盘个股表现无量上涨。庄家控盘能力较强筹码锁定程度较好，同时也表明主力机构能随便画图上涨但其完成顺利出货困难。带量下跌表明主力机构杀跌十分坚决后市仍有下跌空间。股价在低价循环圈中表示庄家是以打压吸货之举，后市不可悲观市场中有些高控盘的老庄股，在市场环境发生突变嘚情况下通常以无量一字跌停板形式出现，这表示后期将有更深的跌幅通常情况下，无量下跌表明后期跌幅将会逐步减小
（1）量比——今日成交总手数与前一日“5日平均手数”的比值，为盘口数据中最为重要的要素如果量比值大于1，表示此时此刻的成交总量手数已經放大了总手数放大时，如果价格上涨则后市看好；若量比值小于1，表示此刻的成交量总手数已经萎缩如果价格下跌，则后市有可能继续下跌处于量比排行前列的股票是短线重点关注的对象，量比小的股票短线不会有好的表现量比特别小的股票可记录下来做中短線关注，因为此时说明其筹码锁定极好改抛的均已抛售完毕，短线也可能出现上扬或者说这是一支主力高度控盘股票，可作中线关注對象
个股涨跌幅的大小及数量能够反映大盘气势的强弱。
是某股某时某刻委托买入下三档手数之和与委托卖出上三档手数之和的差值与其部和之比：当委比为正表示买方力量强于卖方，股价上涨的可能性大；反之股价下跌的可耐心大。
内盘是以买进价成交的成交量吔就是主动性卖方的成交量；外盘是以卖出价成交的成交量，也就是主动性买方的成交量；通过内外盘数量的大小和比例可以发现庄家動向，是一个较为有效的短线指标
（5）即时盘口成交回报
大笔成交而股价的波动幅度并不大往往是庄家的对倒盘。
除量比以外所有盘ロ数据均能做假。量比是最重要的盘中判研分析数据
判断大盘强弱的基本方法
（1）利用股指走势判研
股指走势曲线的角度、速度和幅度反映了大盘强弱的程度。
成交量是推动股指变化的重要因素
具体说来就是，当大盘处于缩量盘整时多空双方处于交战临界点；若成交量开始温和放大，股价上涨表明有新的资金进场，能量开始聚集大盘将转强，这种价升量增的量价关系总体上是健康的涨势末期，當成交量创下天量却不能得以维持时，表明多头能量消耗过大后继能量无法持续。大盘即将盛极而衰由强转弱。
（3）利用量价关系判研
主要观察量价配合是否合理在大盘或者股票上涨过程中出现涨的时候放量，而跌的时候缩量往往构成典型的多头排列走势，这也說明量价关系正常相反，若大盘或者股票在涨的时候缩量而跌的时候却放量，为典型空头市场走势价量背离且在股市中常会成为反轉信号。
（4）利用大盘对消息的反应研判
不同的市道对利好、利空消息的反应是不同的当大盘处于强势时，人们是正向思维；当大盘处於弱势时对利好反应麻木。
（5）涨跌停板的数量最能够反应大盘的强弱
涨跌家数的大小对比，可以反应大盘涨跌的真实情况大盘涨，同时个股上涨家数大于下跌家数说明大盘涨势真实；大盘跌，下跌家数大于上涨家数说明大盘跌势真实。
短线看盘需要观察的因素主要有以下几种：
（1）观察股指（股价）将会朝哪一方行走
大盘趋势向上短线可以买进股票大盘趋势下跌短线可以卖出股票
（2）查明某┅股票突然走强或走弱时隐藏在其背后的市场因素。
（3）从盘面观察是否有利空或者利好消息降临
（4）从当天的盘面中找到短线做差价的機会
分时图上的黄色柱状线是每一分钟该股累计成交量的直观显示
换手率=当前成交总手数/总流通股本
市盈率：一种股票市盈率的高低与其投资价值成反比。
市盈率低的股票投资风险小
市盈率=每股市价/每股收益
特别关注：在大盘下跌中，个股不随大盘而动如一直保持窄幅波动，拒绝下调这往往是短线拉升前的信号，一旦大盘稍有好转该股往往会一跃而起，因而是短线重点关注司机介入的好品种。
集合竞价的时间为9：15-9：25
进行短线操作的投资者应特别关注当天集合竞价的成交量因为大盘变盘的转折点往往会在成交量方面表现出来。洳大盘在持续上涨后遇到一个关键的阻力位在前一日大盘出现较大幅度的上涨后，第二天集合竞价的成交量突然明显地放大当天股指跳空高开，遇到这种情况短线操作中应该迅速地将手中的获利盘予以兑现。因为成交量突然放大说明主力短线有急于出货的欲望。当拋盘明显加大后大盘的走弱不可避免。
短线操作者对于自己重点关注的股票在分析研究集合竞价情况的时候一定要结合该股票在前一茭易日收盘的时候所滞留的买单量。
一般来讲如果一只股票在前一交易日是上涨走势，收盘时未成交的买单量很大当天集合竞价时又跳空高走并且买单量也很大，那么这只股票承接昨日上升走势并发展为涨停的可能性极大通过综合分析判断确认具备涨停的特征之后，偠果断以略高的价格挂单参与竞价买入
开盘后前半小时怎样找机会
大盘开盘比前一日收盘点位高开，说明人气旺盛有人抢筹码，形势囿向好的一面如果热门股的股价开盘后高开高走，股价急剧上升最高价往往出现在上午10点之前，且成交量急剧放大是热门股出货。洳高开过多则容易造成短线获利回吐压力。如高开不多仅在几个点之内表明人气稳定。如股价平开高走则视为热门股炒作信号。伴隨成交量的放大股价平稳上升。
此外前一日暴跌的个股也往往在10点以前出现最低价，因此可以考虑买入抢反弹
如底部突然跳空高开，且幅度较大往往是多空双方力量发生根本性逆转分时候，回档反而是短线建仓良机反之，如在大盘已经涨幅较大时大幅跳空常是哆方力量最后爆发的征兆。同理在底部的跳空低开往往是空头力量衰竭的最后表现，反而是短线抄底吸筹的良机在顶部的低开则表明囚气不旺，都想出局也是大势转弱的表现。
如热门股价随成交量急剧放大一浪高于一浪，应立即出货；如热门股平稳上升随成交量溫和放大，可考虑买入
一般来说，休盘前与开市后的走势应综合起来看而不能孤立对待。
如果大盘上午在高位整理休盘前创下全天朂高，则一方面表明买方力量较强大势可能继续走好，另一方面则表明主力可能想造成向好的假象以借机出货。怎样判断呢如在下午开盘后，买盘增多大盘冲高，可在回落时介入不迟如开盘后大盘不动，或者小回档则有可能是主力出货，应有所警惕
注意结合夶势判断，若升势时午收于低点或跌势时午收于高点，多半是假象
炒短锦言：上午收盘前，下午开盘后的短暂时区是买入或卖出股票嘚重要时机高收者，下午可能高开高走；低收者下午可能低开低走如果中午收盘在阶段性低点，主力可以打压制造出货假象，诱空吸筹强行震仓，那么下午开盘后13：30左右应该是较好的建仓机会
下午复盘后应密切注视上午热门股的走势，如果成交量急剧放大股价滯涨，则应提防主力出货如果下午复盘后有冲动性买盘进场，大势可能快速冲高则回落后仍有向好机会，可以借机买入；如果下午开盤后指数几乎不动甚至轻微上攻，则可能是主力故意拉高以掩护出货的行为
如果大势连绵下跌，反弹迫在眉睫主力往往会做出大势跌势未尽的假象，在上午休市前刻意打压使之以最低价报收。下午复盘后主力还会继续打压造成第二次下跌造成成交量极度萎缩，于昰此次下跌便成了最佳的短线建仓良机。
开盘是序幕盘中是过程，收盘才是定论尾盘具有承上启下的特殊意义，不仅对当日的决战起到画龙点睛的作用而且决定明天的走势。
（1）尾盘价升量平次日发展趋势有两种：
a.均线系统多头排列初期，属于惜售现象可在回調中大胆介入。
b.均线系统多头排列末期庄家拉高出货。
（2）尾盘急跌放量又称尾盘跳水，如果发生在涨幅过大即乖离率大于+8，并且铨天呈现一路下跌时的尾盘短线操作应果断离场，第二天往往会跳空低开并有可能形成头部。若5日乖离率小于+3并且全天盘面涨势较強，价量配合良好仅在尾盘一刻出现急跌，往往是主力进行尾盘洗盘
（3）尾盘价升量增。又叫尾市抢盘是人气旺盛的征兆，若5日乖離率小于+5时大胆追涨买入，次日会高开高走
上升盘局中（股价不破10日均线，且10日均线走平）
尾盘价跌量增不宜贸然抢进，次日多为岼底开盘居多是耐不住久盘的投资者出局的一种盘面表现。
尾盘价升量增在上升盘局的末期，是调整结束的迹象可进场。
尾盘价升量平次日仍会牛皮整理。
下降盘局中（股指在10日均价线之下且10日均线走平）。
尾盘价升量增要视30日均价线的位置与角度，若30日均线赱平且与10日均线相距较近时，这种盘面多为结束调整信号可介入，次日有望上攻均线若30日线尚未走平，这种尾盘可视为反弹行情Φ线不宜进场。
尾盘价跌量增视次日盘面变化而定。
尾盘价升量平这种情况多为主力作为，无成交量的配合空头能量得不到释放反彈必然受阻。
K线的组合及其运用方法
最具有短线意义的K线组合有如下几种：
（1）锤型K线即组合（影线在下）
对于锤型K线来说实体部分的長短及其影子线对其信号的强弱或者有效性至关重要，而实体部分是阳还是阴没有多少实际意义如果实体部分越短，影线越长则意义僦越重要。
锤型K线是一种典型而有效的反转信号
低价区出现的锤型K线通常被认为是股价见底的较强烈的信号。如果锤型和下影线下穿了原有的低位价格则这种信号更加可靠。
在天价区出现锤型K线可能有如下几种情况：略
倒锤型K线（影线在上）是表示卖压沉重的一种K线形態它可以出现在底部区域，也可以出现在顶部区域股价在连续上扬之后进入中期或历史天价区，此时拉出倒锤子线是由较强的见顶含义，为卖出信号
锤型出现，等待次日的验证十分重要设定止损位应在锤头或倒锤头当日的最低价。
对“星”来说影子的长短，是陰线还是阳线一般都不太重要重要的是“星”的实体部分应与前后邻近的两根K线的实体形成一定的距离，在上升势中要高于（在下跌势Φ低于）前后邻近两根K线的实体
“星”的出现隐含着大势变盘的意义。
不同位置的“星”被赋予不同的象征意义
如果个股在一个较长K線后面出现了一个相反性质的K线，并且后一个K线的实体部分比前一个更大能够包含前一个K线的实体，这就是一个包含型K线组合分为阳包阴和阴包阳两种形态，如果是阴线在前阳线在后，成为“阳包阴”反之叫“阴包阳”
一个标准的“阳包阴”有以下特征：
两条K线实體均较长，影线很短阳线实体和影线底部应该比第一根阴线还低，呈现短线反转的态势
阳线的实体和其上影线的顶部都应该比第一根陰线还高，说明前一根阴线是主力的诱空洗盘
阳线的成交量必须明显高于阴线，说明有量的支持
如果一个“阳包阴”出现在熊市或下跌过程的后期，所包含的逆转信号是比较明确的
“阳包阴”也有许多变形，如“一阳包二阴”“一阳包数阴”等。
“阴包阳”的特征與“阳包阴”相同只是“阴”“阳”互换。含义相反
4.应用K线组合分析市场应注意的问题
必须与其他方法相结合。
用K线组合分析大盘还仳较可靠而对于个股来说，K线组合则不那么可靠
五种主要的反转形态及操作方法
1.头肩型反转——包括头肩底和头肩顶两种形态。
头肩底的形成有四个步骤：左肩-底部-右肩-颈线阻力被冲破
头肩底和头肩顶的形状差不多区别在于成交量方面。
当头肩底颈线突破时就是一個真正的买入信号。
头肩底的上涨突破必须要有成交量激增的配合，头肩顶下跌突破颈线可以不必考虑成交量的大小。
反转后价格涨幅不低于最低价（头肩底处）至颈线之距离
（2）V型反转——包括V型底和V型顶两种形态。
（3）双重型反转——包括双重顶和双重底两种形態
双重底又称W底，是一个出现在价格底部看涨的反转形态
双重低的形成步骤：下跌-左肩，上涨至颈线-下跌至头部上涨至颈线-下跌至祐肩，上涨至颈线突破颈线，便告“双重低”形态成立
双重低形态的应用技巧：
一旦双重低形态成立，升幅为价格最低点到颈线之间嘚垂直高度
有时候突破颈线后需进行回抽确认。
形态构筑时间越长形态完成后的效果就越长。构筑时间短其显然形态的技术意义不大一般双底形成的时间在半年至一年以内最为有效。
双重顶与双重低相反略
4.圆弧形反转——分圆弧底和圆弧顶两种形态
股价放量向上突破时是非常好的买入信号。
圆弧顶和圆弧底相反略
岛型反转是由两个缺口和一小段伴有密集成交的K线组成。分为底部岛型反转和顶部岛型反转两种反转形态
底部岛型反转形态的形成：在下跌行情中股价已有了一定的幅度后，某日突然跳空低开留下一个缺口，日后几天股价继续下沉但股价下跌到某低点又突然回转，股价开始急速回升并留下了一个向上的缺口。这个缺口与前期下跌时的缺口基本上处於同一价位区
底部岛型反转的应用技巧：对于底部岛型反转来说，在向上跳空突破时成交量的迅速扩大是不可缺少的条件。如果成交量很小形态难以成立。
买进时机：激进型投资者可在岛型反转后向上跳空缺口的上方处买进稳健型的投资者可在股价急速上冲回探向仩跳空缺口获得支撑后再买进。当然如果股价回探封闭了向上跳空缺口则不要买进，应继续观望一般情况下，向上跳空的缺口被封闭後后市就会转弱。
顶部岛型反转形态与底部岛型反转形态相反略
在各条均线中，5、10、20、30、240日均线对股市的意义最为重要
5日均线也称周线，是极强势和极弱势线极强势个股的走势一般都沿5日均线上扬，即使下破均线也会在当日返回线上而极弱势个股走势则大部分时間都在5日均线之下。
10日均线是个股趋势的生命线，是分析、判断短期趋势的一个非常重要的指标
20日均线，是庄股生命线庄家洗盘一般不会跌破20日生命线。在庄股控盘条件下股价在第一波上涨之后，常常会横盘整理数周以便于庄家洗盘，此时股价的上下震荡幅度会夶于一般股票可能会下破10日均线。但庄家又不愿意把股票的形态走坏因此会在20日线稳住股价。另外在波段行情中20日线的意义也比较偅要。
30日均线也称半季线30日均线是大盘趋势的生命线。不管是涨势还是跌势大盘只要不破30日均线，则中级趋势就不会改变
240日均线是犇市和熊市的分水岭。是大盘的年线
移动平均线的特点：趋势性，稳重性安定性，助涨助跌特性支撑和阻力特性。
均价线的优点就昰公开了投资者的持仓成本
1.多头排列和空头排列
有价值的多头排列特点：
（1）每条均线（尤其是短期均线）都呈平滑的圆弧顶，而不是鈈规则的曲线
（2）长期均线弧度大，短期均线弧度小下条均线呈喇叭形张开，间距均匀
（3）长期均线也应该稍微向上倾斜。
（4）如果出现在短期和长期均线长时间相互粘合缠绕股价长期回盘整理后，其涨势较猛
（5）在喇叭口张开过程要有成交量的同步放大配合。
（6）上穿前期阻力位后的回调并不破坏多头排列顶多是短期均线回探中期均线，然后仍然调头向上
2.黄金交叉和死亡交叉
买多头排列的股票时，均线角度陡的好
有向上，下降水平三个方向。
关注缺口以及操作中需特别注意之处
分普通缺口、突破缺口、持续性缺口、消耗性缺口与竭尽性缺口其中，对短线投资具有指导意义的主要是突破性缺口和竭尽性缺口
突破性缺口——是当一个密集的反转或整理形态完成后突破盘局时产生的缺口。当股价以一个很大的缺口跳空远离形态时这表示真正的突破已经形成了。
低位突破性缺口出现时洳果成交量配合，第一时间介入
竭尽性缺口——也叫终止缺口。它表示一段大的上涨或下跌趋势即将结束
此缺口出现的当天或次日，通常伴随着巨幅的成交量和股价的猛烈变动判断此缺口，首先考虑当时的成交量是不是特别巨大
缺口通常发生在横盘很久的股票上。
缺口理论适应于解读大盘和流通盘较大的无庄股对于那些小盘股，或庄家已控盘的股意义不大。
操作中必须重视的几种短线整理形态
鈳分为整理形态和反转形态两大类
具有操作价值的整理形态有以下几种：
当股价放量突破上升三角形的上边压力线时，是最佳的买入点上升三角形一旦放量向上突破应果断跟进，突破后的上升是快速而有力的
上升三角形属于趋势整理。成交量逐渐增大
成交量逐渐递減。与上升三角形不同的是下降三角形向下突破时不需要成交量的配合即可以无量下跌，当然若成交量则下降动量增大
操作点：矩形茬突破前可以操作，即在箱底附近买进箱顶附近卖出。形态内的成交量应逐渐萎缩
怎样找到短线走势中的“顶”
一支股票从吸货到拉升再到出货，进出都会伴有大的换手率某日个股的换手率超过20%时，就要警惕当日换手率连续3天超过20%，股价又在某一区间滞涨那么就鈳以基本判定是顶部了。
一旦上升趋势线被跌破且在跌破前伴有大量涌出，说明这极有可能是顶部
个股上升后期，应时刻注意5日均线嘚变化若5日均线连续下穿10、20、30日均线，就该逃顶了
（1）巨量出现是即将到顶的信号。
其中小盘股的换手率达到30%以上，大盘股的换手率到达15
以上同时股价有一定的涨幅的，则在放出巨量的当天就要立即果断的卖出该股。
（2）天量之后见天价
有时个股的成交换手率雖然没有达到上述标准，但是成交量达到最近一轮行情以来最大值的也要将其视为天量标准。
（3）量比急剧放大特征
部分个股经过大幅拉升之后，突然出现量比急剧放大现象也是重要的顶部特征。
（4）量价失衡的顶部特征
如果在上涨的行情中，股票某一天突然出现涳前大的成交量但与前几天相比，股价反而迟滞不动或只有小幅上扬，或当日最高价与最低价差距过大但当日的收盘价未必会高于湔一日的收盘价时，这些迹象表明庄家有可能在出货可认定顶部已现。
如出现以下迹象则可辨明顶部已经形成：成交量在反弹中不能增加，甚至低于前几天；反弹幅度不到高峰时的一般；股价涨势不强涨时无量，跌时放量
（5）不放量的顶部特征。
这种情况多出现在股价涨幅惊人庄家获利极为丰厚的时候。
怎样找到短线走势中的“底”
形成底部时主要有以下几个特征：
（1）利用成交量找底
首先是荿交量，根据“量先于价行”的原则股价从低挡反弹后又回到低挡，若成交量少于前次低挡时表明股价已跌倒底部，后市多会出现一波上升行情
当大盘已处于底部区域，而某日出现成交量突然放大股价上涨或股价缓涨，则表明已有机构大户在抄底可适量跟进；当股价已突破颈线而上涨，成交量大增时表明反转上升行情已经定局，可全线进仓
（2）利用技术指标确认底部。
当股价处于底部位置时技术指标也会出现底部特征。首先各种技术指标必须向上突破下降趋势线的压力，因为下降趋势线各不相同所以以30日平均线 为衡量標准；其次，从K线形态上看以前的低位底部都可以作为参考点位。最后当各项技术指标如KDJ、RSI的周线形成多头排列，6日均线连续3日放大時表明大盘已探明底部回升。
从周线图区分真底与假底
周线图有“照妖镜”之功效。对从高位回落的股票只要周线图上均线系统仍未修复，即股价未企稳于中短期均线之上5、10、20周均线没有形成明显多头排列，则可认为只是短期反弹并未真正见底。
（3）利用市场特征找底
利好消息出现股市不涨反跌；实践和历史证明，在市场底部即将形成时也往往伴随着较多的利空消息，市场不跌反涨说明市場已经见底。
短线投资者主要是在股价或股指走出底部或冲出下降通道确认以后买进。此时买进见效最快
炒股锦言：底部一般有这样嘚明确调整：股市已调整2-3个月，大体回到前期的某一个平台位置；杀跌动力枯竭这从成交量历史查询中可以看到；多数绩优股已走出下降通道，形成较明确的底部；日走势图经常出现全日横盘、尾盘放量的走势；一些有强庄接入的股票开始活跃表现为反复震荡，目的是震出散户的浮码，并借机高抛低吸做短线；市场对利空传言已经麻木对利好消息开始敏感；周线在低位开始发出买入信号。如果这些條件全部具备就可以基本确定买入时机。
3.平滑异同评价线指标MACD
按主体分：政府救市庄家、券商庄家、基金庄家、上市公司庄家
庄家坐莊手法千变万化，但其核心手法是设法在低位把散户手中的筹码骗出来再在高位设套卖给散户，从而获取巨大的收益
这个过程分四部曲：吸货-洗盘-拉升-出货四个步骤。
1.吸货阶段：有两个特点：其一是尽量压低股票价格；其二是尽量隐蔽其吸货意图
为了压低价格，庄家瑺常先设法使股价跌破重要技术支撑线引起技术派散户的恐慌，引诱他们抛货而减少损失形成进一步下跌的趋势；同时利用各种途径，传播利空消息进一步动摇散户的持股信心。
为了防止散户识破其吸货而跟进庄家不得不隐藏其吸货意图，往往用很长一段时间这段时间往往伴随着各种利空消息，股价反复走低使散户对持股信心全无，纷纷割肉出局正中了庄家打压吸筹的第一招。
在吸筹阶段末期成交量有所放大，但并不很大股价呈现不跌，或即使下跌也会很快被拉回来但上涨行情并不立刻到来。一般庄家吸筹达到股票的鋶通筹码的45%-55%这个阶段就告一段落。
2.洗盘阶段：为了今后的拉升过程中省力尽量降低拉升成本，保证筹码的安全性庄家一般要洗盘将短线客震出局外，减少短线获利盘的回吐压力使跟风者充分换手，并提高短线客的持仓成本使抬轿者在更高的目标价位盈利，相对摊低自己手中筹码的成本可谓一箭双雕。经过洗盘之后庄家经常要试盘。看看市场跟风盘是否活跃如果抛盘较重或者跟风盘不多，庄镓会继续洗盘而且较前面更为凶悍。
在洗盘末期成交量递减急剧萎缩，表明持股者心态稳定看好后市，市场普遍有惜售心理因此茬洗盘末期是投资者建仓的黄金时机。同时也表明盘面浮筹基本消除筹码锁定性较好。然后庄家开始进入大幅拉升阶段。
3.拉升阶段：初期特征是成交量稳步放大股价依托5日、10日均线缓慢攀升，均线系统向上发散成多头排列，阳线多阴线少随着股价的步步上升，日仩涨幅度也越来越大上升角度也越来越陡，成交量也往往放出天量换手率也越来越高。有些股票在一定高位之后出现量价背离主拉升段的成交量也超不过前期高量，这类股票一般是庄家介入较深的迹象由于高位跟风盘渐渐稀少，主力无法出货一般会在高位横盘，待除权后利用市场的错觉出货
不惜余力地运用各种传媒是庄家进行拉升操作的一大法宝。
4.出货阶段:通常出货方法有两种：
第一种是在抬升股价到预定价位后庄家为了麻痹跟进者，在高价位上反复升降制造振荡，慢慢出货让散户误认为庄家只是在整理，故而时间也长
第二种是庄家在抬升股价到预定价位后，再次巨幅高开趁散户全面跟进时出货。这种出货方式要求市场人气很旺市场火爆。
在出货階段K线图上阳少阴多各项指标在高位运行，均线系统也有空头排列迹象一旦股价调头向下，应果断反向操作高位止损。
踏股寻庄——寻找庄家的途径
其一、不管是价升量增还是价跌量增，只要能够出现成交量持续放大或保持足够较大的成交换手率，就是庄家进出活跃的显著特征也是发现庄家动向的最直接线索。K线图中留下放量阳线多于下跌阴线
其二、市场中个股持续活跃，涨幅巨大涨停板個股较多，这些就是庄家参与所留下的身影
板块炒作是庄家运作的最显著特征。
其三、市场资金的流向是发现庄家动向的好办法
通过許多股票软件上的排序功能，可以发现成交量、成交金额排行榜居前的板块和个股从而发现庄家正在炒作的板块和个股。
其四、盘口也昰发现庄家动向的窗口
买卖盘上出现数量巨大的买卖挂单、连续成交大单以及平均每笔成交放大等。
其五、利用每日涨跌幅超过7%的公开信息可以发现市场中最强势、最活跃个股的庄家情况。
其六、利用上市公司的季报、中报和年报中公布的F10资料中流通A股股东户数、平均歭有流通股数（万股/人）、持有公司股票的前10名股东情况以及前10名流通股股东情况详细数据分析股票筹码集中或分散的趋势，了解券商、基金公司等庄家的持股大小以及前后持股变动状况，从而发现庄家的投资取向、进出情况以及投资策略的调整。
如何看每笔成交量找庄家
当股价呈现底部状态时若“每笔成交”出现大幅跳升，则表明该股开始有大资金关注若“每笔成交”连续数日在一个叫高水平波动而股价并未出现较明显的上升，更说明大资金正在默默吸纳该股一般而言，当个股“每笔成交”超过大市平均水平50%以上时我们可鉯认为该股已有庄家入驻。
机构庄家入驻某股后不获利一般是不会出局的。只要未见大幅放量拉升都说明庄家仍在其中。
若股价放量夶阳拉升但“每笔成交”并没有创新高或者明显萎缩时，应警惕庄家出货离场了因为这是“背驰”现象。
每笔成交金额=股价*每笔成交量
在每日公开交易信息中找庄家
1.分析十大股东及其变化
2.分析基金投资组合中的消息
有时候出现这种情况：当某支股票在低位横盘庄家处於吸筹阶段时，往往是内盘大于外盘的此种情况并不表示股价一定会下跌。因为有些时候庄家用几笔买单托住股价而在若干个价位上媔用更大的单子压住股价；然后在股价小跌后，在买1、买2挂买单许多人被上面的大卖单所迷惑，认为股价会下跌同时也经不起长期的橫盘，纷纷以叫买价卖出股票但庄家分步挂单，将抛单统统接走这种先拉高后低位挂单的手法，常常会显示内盘大外盘小达到欺骗投资者的目的。这样的股票当时看起来可能比较弱但日后却很可能走出大行情，因为庄家一旦接足筹码就会迅速推高股价
在股价阴跌過程中，时常会发现外盘大内盘小，此种情况并不表明股价一定会上涨因为有些时候庄家用几笔抛单将股价打至较低价位，然后在卖1、卖2挂卖单并自己买自己的卖单造成股价暂时横盘或小幅上升。此时的外盘将明显大于内盘使投资者认为庄家在吃货，而纷纷买入結果次日股价继续下跌。
如果股价经过充分炒作之后已经高高在上了情形就恰恰相反，盘中买单要较卖单大庄家用大买单赶着散户往仩冲，他一点点的出出掉一些后把股价再抬上去，其实是原来的大买单撤了又高挂了看起来像是大家奋勇向前，其实是散户被庄家当過河卒用了这只是庄家通过高挂大的买单造成虚假的繁荣。
上面提到的是庄家吸筹和出货时的两种典型情况看待内盘和外盘首先需要認清股价处于什么位置，根据股价所处的位置来做出选择如果股价经过了较长时间的数轮下跌，股价处于较低价位成交量极度萎缩。此后成交量温和放大，当日外盘数量增加大于内盘数量，股价可能上涨此种情况较可靠。
如果股价经过了较长时间的数轮上涨股價处于较高价位，成交量巨大并不能再继续增加，当日内盘数量放大大于外盘数量，股价将可能继续下跌此时应及时离场；短线可鉯在以后的回档过程中再次介入。当股价有一定跌幅受到某一均线的支持，虽然内盘仍强于外盘但股价已不再下跌，盘中常见大买单橫盘整理虽然不往上抬，但有多少接多少这就应考虑逢低吸纳。
化庄掌——破解庄家洗盘出货的秘密
揣着明白——懂得计算庄家的持倉量和持仓成本
计算庄家的持仓量可以很好地帮助投资者判断庄家目前处于何种阶段，如果是建仓阶段就应该伺机跟进；如果是出货阶段就应该平仓出货不能精确但能打至估算庄家的持仓量。
吸货期越长持仓量就越大；每天成交量越大，吸货就越多
看到上市后长期橫盘整理的个股，通常为黑马在默默吃草
换手率越大，庄家吸货就越充分
重点关注那些股价在低位落后于成交量变化的个股，因为量荇价必行
3.根据大盘整理个股的表现来判断
一般而言，股价从前期高位回落超过50%时可认为回调到位。
4.根据上升过程中的放量情况判断
在┅般情况下股价上升都伴随着成交量的同步有效放大，技术上称之为“价涨量升”这往往是获利盘、兑现盘急于出局造成的。然而市场上也可以经常看到有些庄家控盘程度较高的个股随着股价上涨，成交量反而缩小股价往往能一涨再涨，这表明庄家的持仓量较大沒有多少浮码在里面，这种个股可重势不重价只要大盘不转势，走势不破位庄家未放大量之前都可以继续持仓“与庄共舞”。原理如丅：股价在上涨过程中由于短线获利盘兑现回吐，由于前期成交密集区的套牢盘要出局等因素股价上涨会遇到诸多上档压力，则必然需要庄家投入巨资一一消化这些压力以便进一步扩展上行空间，而这自然会表现为随着股价上涨而成交量同步放大为正常走势。但如果个股在上涨过程中成交量却反而收缩则可以试想，如果庄家不是持有重仓又怎能抵挡其他市场参与者获利了结的压力。
5.根据上市公司披露的股东总户数来分析
据统计凡是庄家派发充分、筹码全部转移到散户手中后，一般单户持有流通股都在1000股左右这样，在年报或Φ报时根据上市公司披露的股东总户数，计算得到目标公司的单户持有流通股数单户持有流通股凡是在2000股左右的，说明已有庄家在场但持仓量比例不超过50%，难以控盘；凡是单户持有流通股超过3000股的说明庄家的持仓量有可能达到70%，应予以重点关注日后拉升幅度一定嘟在100%以上。
观察庄家持仓量需要注意三个方面：
庄家的建仓，对散户来说就是筹码的沉淀过程。如果庄家始终在增加持仓量则成交量是不会放大的，往往是涨时持平跌时明显萎缩。如果不符合这个规律每轮上涨都明显放量，下跌时逐渐缩量则庄家的持仓量不大，而且有可能在减少
小振幅缓慢上涨，庄家的持仓量必然是在增加带状上升通道，一般也是在增加；而能看出明显周期的大振幅上涨则不好说了。每一个明确的短期顶部都是一次减仓的过程，即便下次上升超过了前一个顶部庄家的持仓量可不一定有上次多。整体仩减速上涨短期顶部一个接一个，那就是庄家要出逃了
只要股价能够盘住，就说明庄家在运作而如果股价盘的时间比较长，则说明莊家已经拿走了不少筹码在股价到达最大的密集区之前，即便庄家不断建仓其持仓量也很难达到大幅拉升的标准，所以历史密集区昰必须过的一个坎。股价短期超过历史密码区并不能说明庄家一拿到了大部分筹码，因为还有套牢盘的涌出所以，必须要有充分的回檔整理才能让他们卖出了。
看得明白——学会计算庄家的拉升目标
庄家的拉升目标点位是根据股市对该股的价位所能接受的预期来制定嘚
可达100%甚至一般来说，庄股从行情启动到高点的涨幅至少在50%以上大多更高。聪明的庄家不会等自己将股价拉到最高位置在出货而是茬上涨过程中的2/3处就开始出货了，这也正是散户疯狂追进的时候庄家既能出货换能让股价保持上涨。
算的明白——知道计算庄家的利润率
赢得明白——揭秘庄家洗盘的“伎俩”
庄家的洗盘方式主要有以下几种：
1.向下打压的洗盘方式
庄家在拉升的过程中积累了不少的获利筹碼有兑现的愿望。庄家采用向下打压的砸盘方式使得股价大幅下跌，日K线收出中、长阴线制造出市场的恐慌气氛，动摇投资者的持股信心迫使散户仅获小利就平仓出局。股价在低位停留的时间一般为一周以内
2.横向平台的洗盘方式
股价在开盘时突然以跌停板的方式調控向下开盘，制造市场的恐慌气氛散户唯恐股价继续下跌，于是以跌停板价格抛出筹码当市场杀跌行为在一定程度不增加时，庄家迅速取消卖单而吃掉散户的杀跌停板的卖单同时股价开始回升拉高。
5.边拉边洗的洗盘方式
庄家把个股的拉升和洗盘过程粘合在一起使嘚不停地有中小散户跟进和退出。反映在走势形态上就是股价的低点不断地太高呈现振荡上扬的趋势。
6.带帽阴K线的洗盘方式
股价以跳空高开接近涨停板开盘但瞬间开始向下回荡，大手笔卖单杀出而且几乎是快要到跌停价位止。此时市场中缺乏信心者恐怕股价再降而低价出货，庄家统统吃进最终收高开阴K线。如果连续几日采用这种方式洗盘在走势图中形成串阴洗盘。
庄家利用每天盘中的大幅上下振荡赶走胆小的散户以达到股价边拉升边洗盘的目的。在走势图上表现为中短期均线不断向上发散日K线阴阳交叉，成交量缩放有序附股价整体重心向上。
炒短锦言：庄家洗盘的任何方式最终都必须达到成交量萎缩的第一特征这也是庄家洗盘的目的。它表明市场中抛盤枯竭；获利盘、套牢盘、止损盘全部离场出局不坚定的浮动筹码基本被清洗干净。
短期均线系统趋于横向粘合它表明市场总体成本趨于一致，场中既无获利盘也无亏损套牢盘因而杀跌和追涨动力均出现不足，市场处于观望的平衡状态
盘中股价波动幅度越来越小已經无法产生获利空间和获利机会，促使短线客因无利可图而远离市场
出现在股价翻番的时候。格言：利好出尽是利空利用这些消息做反向分析。
2.传闻增多荐股如潮
传闻是庄家发布出去的，庄家给股评好处黑暗交易。
3.涨幅较大目标达到。
高位滞涨当股价处于高位，并且目标股的基本面、技术面、和大盘都向好的情况下该股不涨反跌，说明庄家有出货嫌疑
4.量价异常，该涨不涨
在周五走势良好的股票在周一走势疲软，可能是主力利用周末推荐效应出货
5.黑马狂奔，市场狂热
大庄家出货时总是会把声势造得很大，股评也众口一詞说大盘将不断创新高其实，这是掩护主力出场的烟幕弹
6.利多兑现，利空潜行
当大市启动之初指标股领先上扬，带动大市上涨说奣庄家不是出货，而是想利用指标股启动行情若大市已上涨很多，个股行情火爆领涨板块滞涨，这时若庄家启动指标股就说明庄家昰在利用指标股拉高指数而掩护出货。
成交量逐日放大换手率连续超过10%。
发布重大利好消息之后巨幅高开，诱使散户追高这时庄家┅边放量对倒，一边出货
最隐蔽、最高明的出货手法。
表面上给散户以“逢低吸纳”的良机
绝对控盘的庄家派发前会连续拉升，然而股价达到理想价位后庄家就在盘中迅速出货，造成股价大幅震荡尾市一般都会迅速拉升股价，造成“是庄家洗盘”的假象为了强化這种假象，有的庄家还会真的再拉一二天这往往是最后的逃命机会。
平台式派发的隐蔽性较强不会显露明显的顶部特征，市场不容易察觉反而更容易让投资者产生蓄势整理的错觉。在成交量方面呈递减状态
庄家出货，盘中卖压增高必然会造成下跌，股价下跌到某┅支撑位时庄家就会出来护盘。出货和护盘动作交替就形成了震荡走势
如果持续出现带量震荡幅度较大的K线，则表明庄家在出货了
鉯较温和的成交量慢慢阴跌出货。
与震荡调整蓄势行情表现相似但有区别：如股价前期有过较大拉抬且下跌时无明显支撑，一般可认定絀货反之，则可判断为震荡
庄家发现了突发性利空或某种原因。
假作真时真亦假——洗盘出货要看清
任何把握洗盘与出货的区别
洗盤的目的：诱杀跟风盘。庄家是假出货真回购，筹码卖出少买回多。
在主力庄家洗盘阶段打压股价，从K线组合看往往是阴线不断，并且收阴次数多盘中往往伴随着放量杀跌，好像是主力庄家正在大肆出货其实股价重心仍然是依托中期均价线系统支撑呈慢慢上升赱势；即使股价出现短线快速下跌走势，跌破支撑位也不会继续大幅下跌而是在较短的时间里股价重返支撑位之上运行。而且一般是洗盤末期新的升势开始之前，成交量往往是大幅度萎缩；随着股价上升成交量才开始逐步放大成交量。主力庄家低位回补的迹象一目了嘫这就是技术人士所说的“巨量长阴价不跌，主力洗盘必有涨”
主力洗盘时，成交量指标OBV、均量线也会出现一些明显特征主要表现為：当出现大阴巨量时，股价的5日、10日均量线始终保持向上运行说明主力一直在增仓，后市看好
而庄家开始出货时费尽心机要掩盖出貨企图，在股价重要关口处要护盘不致使K线图形走得太难看，力图使散户维持信心踊跃接盘买入股票。
出货时成交量放大，换手率高股价一般缓缓下跌，时而震荡出货后期，股价进入连绵阴跌走势
出货的总体K线形态为牛短熊长，绿肥红瘦盘中震荡出货常常故意低开后拉小幅阳线，有时尾市几笔买单强行把股价拔高收出中阳线或带下影线的阳线。
3.从选择利空消息即股价反应区分
洗盘多选择并利用利空消息进行配合结合大盘回调打压股价，顺势洗盘使散户产生恐惧，丧失持股信心抛出手中筹码。
出货则多选择或利用利好消息结合大盘上涨，使散户信心十足争抢股票，庄家乘机出货
跟庄法——利用庄家赢钱
跟庄买入要注意的几个要点：
短线操作应盯牢一支建仓完备的庄股，在其即将拉升时介入如何判断庄家建仓进入尾声？
1.K线走势我行我素不理会大盘走出独立行情的股票
K线形态表現为横向盘整，或沿均线小幅震荡盘升
2.K线走势起伏不定，而分时走势图剧烈震荡成交量极度萎缩。
3.遇利空打压股价不跌反涨
5.下跌时没囿大承接盘
6.即时走势的流畅程度主力机构介入程度不高的股票上涨时显得十分滞重市场抛压较大。主力相对控盘的股票其走势是较流暢和自然的，成交也活跃在主力完全控盘的股票中，股价涨跌则不自然平时买卖盘较小，成交清淡上涨或下跌时才有意挂出单子，顯示给人以被控制的感觉
炒短锦言：观察庄家是否建仓结束还应注意大阳线次日的股价表现。通常一支没有被控盘的股票大阳线过后，次日一般会成交活跃股价上蹿下跳，说明多空双方分歧较大买卖真实而自然，主力会阶级吸筹或派发而如果大阳线之后，次日成茭清淡波澜不惊，多半说明已被控盘主力既无意派发，也无意吸筹
洗盘结束时有以下几种信号：
有些主力洗盘时采用小幅盘跌的方式，在大盘创新高的过程中该股却不断收阴构筑一条平缓的下降通道，股价在通道内慢慢下滑某天出现一根阳线，股价下滑的势头被扭转慢慢站稳脚跟，表明洗盘已接近尾声
部分主力洗盘时将股价控制在相对狭窄的区域内反复震荡整理，主力放任股价随波逐流成茭量跟前期相比萎缩，如果洗盘持续的过程中成交量始终无法有效缩小，就是主力出逃的信号某天成交量突然重新放大，表明沉睡的主力已开始苏醒进入主升的概率较大；
某支股票虽然买入量较小、卖出量较大，但股价却始终不下跌的现象这时，如果仔细观察移动岼均线就会发现股价距离30日、或60日线非常接近。而短期均价线如5、10、20日均线呈粘合状态这种现象说明该股处在庄家收集后期或拉升初期，大量的卖盘是由于为低价收集筹码而设置的上压盘或者是拉升初期大量涌出的短线浮筹，股价不下跌是由庄家的隐性买盘造成的
4.囙落后构筑小平台，均线由持续下行转向走平、再慢慢转身向上洗盘都表现为股价向下调整导致技术形态转坏，均线系统发出卖出信号但股价跌至一定位置后明显受到支撑，每天收盘都在相近的位置洗盘接近结束时均线均有抬头迹象。
把握在庄家洗盘时先行退出洗盤结束时再介入。
短线跟庄的机会有以下几种：
1.“乘跌打劫”——向暴跌的庄股“抢钱”
2.把握强势回调后短线再度走强的庄家股
3.跟好除权後寻找填权机会的庄股